目前，天津、山東、四川等多個省市開始試點“消費養(yǎng)老”保險模式，而這一模式也日漸顯出其養(yǎng)老資金來源“第四支柱”的功能。不過，由于缺乏科學和規(guī)范的管理，部分地方試行的“消費養(yǎng)老”陷入傳銷、違法私募基金等泥潭。（1月25日《經(jīng)濟參考報》）

“消費養(yǎng)老”是指消費者通過日常消費，將消費資本利潤轉(zhuǎn)化為養(yǎng)老金的新型養(yǎng)老保險機制。在目前我國養(yǎng)老金的“三大支柱”都面臨不同程度的挑戰(zhàn)，多層次養(yǎng)老保障體系仍然存在發(fā)展不平衡的背景下，作為一種新的探索，這種先消費后養(yǎng)老，既拉動消費，又促進養(yǎng)老積累的模式，無疑來得正是時候，不僅契合民意需求，且有很大發(fā)展空間。

然而令人不安的是，由于缺乏科學和規(guī)范的管理，“消費養(yǎng)老”領(lǐng)域出現(xiàn)了一些亂象，背離了初衷。上海家帝豪集團就是以“消費養(yǎng)老”為幌子，利用線下加盟商來進行傳銷活動，致使多人上當受騙。盡管相關(guān)人員最終受到了法律制裁，但教訓是深刻的。如何引導和規(guī)范“消費養(yǎng)老”健康發(fā)展，而不至于陷入泥潭，成為重要課題。

一方面，“消費養(yǎng)老”作為個人養(yǎng)老金制度方面的一種嘗試，雖然前景可期，但其具有跨區(qū)域、跨時間、跨行業(yè)的碎片化特征，消費群體分散，發(fā)生消費返利企業(yè)眾多，涉及的利益相關(guān)人繁雜，存在市場失靈可能。這不能光靠商家自律或“摸著石頭過河”，要嚴格界定在現(xiàn)有的法律和政策框架范圍之內(nèi)進行探索，否則，應以違法違規(guī)論處。

另一方面，既然“消費養(yǎng)老”優(yōu)勢明顯，利好各方，那么除了地方積極探索試點，國家相關(guān)部門也應有針對性地組織開展試點，總結(jié)經(jīng)驗，逐步推廣。而要實現(xiàn)這樣的預期，還需要加強配套制度建設(shè)和行業(yè)監(jiān)管，規(guī)范和促進行業(yè)健康有序發(fā)展，防止某些商家打著“消費養(yǎng)老”的幌子圖謀不軌，從而有效保護消費者的合法權(quán)益，為我國養(yǎng)老事業(yè)開創(chuàng)新天地。